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好意思国证券来回委员会(SEC,简称 “证监会”)于周三作出一项裁决,对但愿侧目投资者集体诉讼的企业而言号称 “得手”。该裁决使得拟上市企业更易条目投资者通过仲裁而犯警庭,处治触及诈骗或其他弱点答谢的索赔纠纷。
证监会以 3 票接济、1 票反对的党派不合投票效劳,推翻了一项始终存在但未成文的里面计策。此前,若企业试图在公司法例或详情中遮挡鼓舞拿起集体诉讼,证监会会遮挡其在华尔街上市。
在唐纳德・特朗普总统此前的任期内,证监会曾探究过修改这一计策,但最终未选拔作为。
“证监会并非‘价值评判型监管机构’,无权判定企业与鼓舞处治纠纷的特定情势优劣,” 证监会主席保罗・阿特金斯(Paul Atkins)在公开会议上暗示。
卡罗琳・克伦肖(Caroline Crenshaw)是证监会中仅剩的民主党成员,她犀利袭击这项新计策,称其本体上会打劫好多鼓舞的正当权力,同期让企业的所谓不妥作为得以藏隐。
企业利益团体与共和党东谈主始终以来一直抱怨,他们以为鼓舞集体诉讼中存在 “极端诉讼” 状况,并每每办法通过强制仲缩短少诉讼数目。
耗尽者权益成见者与原告讼师则暗示,法庭诉讼有助于拘谨企业作为、根究企业职守,让小投资者有契机追回正本无法得到的亏空抵偿,同期也能让公众获取推敲把柄与法律推理,为判例法的酿成提供接济。
安・利普顿(Ann Lipton)曾是集体诉讼讼师,现任职于科罗拉多大学法学院。她指出,这一计策变更将挫伤大众利益,并强调诉讼在揭露企业不妥作为等方面具有紧迫作用。
“从大众计策角度来看,这一决定极为晦气,” 安・利普顿暗示,“它会紧闭法律的一切发展,也会让公众无法了解企业的信得过运作情况。”
这一议题最早于 2012 年激发凡俗热心。其时,私募股权基金凯雷集团(Carlyle Group)操办进行 IPO,并条目往日鼓舞通过仲裁处治纠纷,证监会明确暗示反对该操办,此事随后激发烧议。
好意思国筹商院银行委员会民主党魁首伊丽莎白・沃伦(Elizabeth Warren)筹商员于周三公布了一封致证监会的信件,信中抒发了 “真切担忧”,称证监会此举恐将挫伤鼓舞权力与大众利益。
此外,在周三的另一项议程中,证监会还将探究是否第二次延伸私募投资基金遵从 “拜登时期监管公法” 的期限。该公法条目私募投资基金加强信息涌现。
职守剪辑:郭明煜